Анализ рынка форекс от Джона Харди, главы отдела валютных стратегий брокера Saxo Bank. Прогнозы и динамика основных валютных пар: EURUSD, GBPUSD, AUDUSD, EURCHF, EURGBP, EURJPY, GBPJPY, USDCAD, USDCHF, USDJPY. Выходит ежедневно.
Кроме того, Вы можете читать обзоры по рынку форекс и другие аналитические материалы от экспертов Saxo Bank на нашем сайте, а также на специализированном пoртале http://www.tradingfloor.com – на английском языке.

Форекс: Иену тянут в двух направлениях, а доллар США нервничает в преддверии FOMC

В настоящий момент иену тянут в двух разных направлениях – вверх ее тянет вялый интерес к риску, снизившийся в конце вчерашней нью-йоркской сессии, а вниз ее тянут перспективы укрепления полномочий премьер-министра Синдзо Абэ после выборов, которые состоятся на этих выходных. В долларе США сохранится нервозность до заседания FOMC в следующую среду.

Краткая информация:

Обратите внимание, что следующая неделя станет последней нормальной торговой неделей года, на смену которой придут две недели с праздниками Рождества и Нового года в середине недели.

USD – держится более устойчиво, чем можно было бы ожидать, учитывая последний спад интереса к риску вчера. Торговля сохранит нервозность вплоть до заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) в следующую среду, где основное внимание будет приковано к фразе "в течение долгого времени".

EUR – слабость на фоне вчерашнего объявления о TLTRO (целевой операции долгосрочного рефинансирования), которая совпала с нижней границей ожидаемого диапазона, это укрепляет мнение о том, что Европейскому центральному банку придется действовать более агрессивно на январском заседании. В течение дня внимание привлекает зона поддержки пары евро/доллар в области 1,2370. Зона сопротивления пролегает на 1,2425/50.

JPY – немного укрепляется вслед за снижением интереса к риску в ходе окончания вчерашней американской сессии, однако японские выборы представляют собой масштабный политический риск на этих выходных. Сюрпризов не ожидается, однако убедительная победа премьер-министра Синдзо Абэ поддержит дальнейшее ослабление иены. Трейдеры-быки могут рассмотреть спреды одномесячных опционов на покупку. (например, покупка 121,25, продажа 123,25.)

GBP – растет против евро, что является интересным с технической точки зрения событием, которое должно воодушевить медведей, если пара удержится ниже 0,7900/25. На следующей неделе фунт ждет насыщенный экономический календарь. График пары фунт/доллар представляет собой бурный беспорядок – 1,5800 является ключевым сопротивлением.

CHF –разочаровывающее заседание Швейцарского национального банка означает, что нам, возможно, придется сидеть, сложа руки, пока ЕЦБ не примет меры или до мартовского заседания SNB.

AUD – испытывает затруднения. Вчерашние комментарии Глена Стивенса носили неоднозначный характер (сказал, что пара AUDUSD должна стоить 75 центов, но также выразил несогласие с краткосрочными перспективами сокращения ставок Резервным банком Австралии), но продолжим ли мы, затаив дыхание, ждать окончания заседания FOMC?

CAD – под давлением на фоне низких цен на нефть. Новая область выше 1,1500 не достигалась с 2009 года. Ждите отметки 1,1750, если заседание FOMC окажет поддержку доллару на следующей неделе. В настоящий момент поддержка проходит на 1,1500.

NZD – превосходит ожидания на фоне абсурдной склонности Резервного банка Новой Зеландии к ужесточению. Я полагаю, что в конечном итоге эта игра сойдет на нет, однако с уважением буду относиться к потенциалу роста новозеландского доллара, пока мы не увидим масштабный разворот. Сопротивление в паре NZDUSD проходит на 0,7900. На протяжении уже нескольких десятилетий область 1,0500 имеет огромное значение для пары AUDNZD.

SEK – вышедшие вчера данные по Швеции немного ослабили давление на шведскую крону – распродажа в паре NOKSEK также, вероятно, оказывает поддержку шведской валюте, однако в следующий четверг состоится заседание Риксбанка (Центробанк Швеции), и с технической точки зрения пара EURSEK продолжает давить на верхнюю границу диапазона, а восходящий прорыв начинает выглядеть наиболее вероятным сценарием с технической точки зрения.

NOK – обвалилась на фоне чрезвычайной склонности Norges Bank (Центробанк Норвегии) к смягчению, и этому движению необязательно пришел конец, поскольку мы видели масштабную корректировку норвежских ставок в сторону снижения на переднем конце кривой, что поддерживает это движение. Пара USDNOK ненадолго выросла до новых максимумов, превысивших максимумы периода мирового финансового кризиса, установленные в начале 2009 года.

График: EURGBP

Вчера пара евро/фунт совершила нисходящий разворот, чему способствовали разочаровывающие результаты вчерашнего размещения TLTRO, что воодушевило медведей и снова переключило внимание на нисходящее направление вплоть до растущей линии тенденции и даже до циклических минимумов, если область 0,7900/25 ограничит динамику в краткосрочной перспективе.

Источник: Bloomberg, Saxo Bank
Источник: Bloomberg, Saxo Bank

Вчера Центробанк России повысил ставки на 1,00%, как и ожидалось, однако этого оказалось недостаточно, чтобы остановить обвал, поскольку цена на нефть марки Brent продолжила падение ниже 65 долларов за баррель.

Вчера Norges Bank сократил ставку по депозитам на 0,25%, вместо того, чтобы использовать вчерашний день в качестве подготовительного заседания для итогового сокращения ставок, что застало рынок врасплох и способствовало дальнейшему стремительному падению норвежской кроны. Пара EURNOK держится выше 9,00 впервые с мрачных дней финансового кризиса и, возможно, готовится к дальнейшему росту, поскольку рынок, вероятно, пока не нашел минимального уровня для норвежских ставок на переднем конце кривой. Кроме того, цены на нефть должны стабилизироваться, чтобы норвежская крона тоже смогла стабилизироваться. Norges Bank снизил прогнозы по ВВП на следующий год, и, возможно, на следующем заседании ему придется сократить их еще сильнее в зависимости от развития событий.

Данные по росту в Китае совпали с нижней границей ожиданий, хотя реакция должна была носить ограниченный характер, учитывая отсутствие доверия к качеству этих данных.

Выборы в Японии

Синдзо Абэ готовится к повторным выборам на этих выходных, на этих выборах явка будет низкой, однако они, вероятно, усилят его представительство в Палате представителей и, таким образом, дадут ему больше полномочий для проведения агрессивной рефляционной политики наряду с Куродой. С одной стороны, нервозность интереса к риску (обратите внимание на обвал ненадежных американских облигаций как на сильное волнение) тянет иену вверх, в то время как фундаментальные факторы остаются крайне негативными для японской валюты. Что делать – рассмотрите одномесячные опционы на покупку пары доллар/иена – простые или спреды опционов на покупку с соотношением риска к прибыли 3 x 1. Подобные стратегии держат трейдеров подальше от проблем с потенциальной волатильностью до конца года, которая включает в себя выборы в Японии на этих выходных, заседание FOMC на следующей неделе, отчет по занятости в декабре в начале января, заседание Банка Японии на следующей неделе и т.д.

Следующая неделя

Повторюсь, следующая неделя является последней полной торговой неделей 2014 года. Отчасти слабость доллара США и интереса к риску может быть вызвана покрытием позиций к концу года и большим объемом позиций, однако у нас имеется множество событийных рисков в виде заседания FOMC, поэтому год еще очень далек от завершения в том, что касается потенциальных движений. Вокруг выражения ФРС "в течение долгого времени", описывающего продолжительность времени до повышения ставок, усиливаются спекуляции. Сможем ли мы когда-нибудь увидеть однозначную склонность Федрезерва к ужесточению? На этом заседании мы также получим полный комплект прогнозов FOMC в отношении ВВП, инфляции и прогнозы по ставкам по федеральным фондам ("точечную диаграмму").

До следующей среды непросто будет выбрать тактические уровни для торговли долларовыми парами, поэтому будьте бдительны и находчивы.

Выбор слов ФРС о сроках повышения ставки определит направление движения доллара после заседания FOMC. Фото: Thinkstock
Выбор слов ФРС о сроках повышения ставки определит направление движения доллара после заседания FOMC. Фото: Thinkstock
Попробуйте торговать на Forex в Saxo Bank демо-счет абсолютно бесплатно!

Понравилась статья? Поделитесь с друзьями!

 

Saxo Bank (Саксо Банк) - лицензированный банк, предоставляющий доступ к рынку форекс.

Регулируется европейским законодательством  (Датским  FSA) и обеспечивает высочайший уровень надежности и защиту средств клиентов (каждый брокерский счет застрахован на сумму до 100 тыс евро).

Saxo Bank предлагает частным и корпоративным инвесторам разные варианты торговли форекс: спот, форвард и т.д. В нашем ассортименте более 160 валютных пар и полный спектр деривативов для торговли на форекс, а именно:

  • валютные кроссы forex (форекс-спот и форвардные сделки на форекс) -  eurousd, eurjpy, gbpusd, eurgbp, eurchf, usdchf, audusd, nzdusd, usdcad, eurnok, eursek и другиe
  • forex-опционы (в т.ч. валютные бинарные опционы)
  • торговля золотом, серебром, платиной и палладием спот, включая кроссы золото к серебру и другие одной позицией
  • CFD на валютные пары
  • фьючерсы на валютные пары

Кроме того, Saxo Bank предлагает торговлю ценными бумагами крупнейших зарубежных и российских компаний. Вы можете проводить детальный анализ цен на акции с помощью уникального модуля Stock Screener. Помимо этого, клиентам Saxo Bank доступны фьючерсы на европейские индексы: DAX, FTSE 100, CAC 40 и др., - индексы российского фондового рынка (через ETF на международных биржах). Спецификация фьючерсных контрактов представлена на нашем сайте.

Для торговли на форекс и фондовом рынке Saxo Bank предлагает удобные терминалы для трейдинга, такие как: десктоп-версия SaxoTrader, торговая платформа для браузера SaxoWebTrader. Кроме того, доступен трейдинг через iPhone, iPad, Android. 

Кроме того, в едином торговом терминале помимо форекс вы можете торговать биржевые опционы, фьючерсы, CFD, акции на американских, европейских и азиатских биржах (включая депозитарные расписки российских компаний), фондовые индексы и биржевые фонды - всего порядка 30 тысяч финансовых инструментов.

Протестируйте демо-счет для торгволи на форекс абсолютно бесплатно

Вы готовы начать торговать прямо сейчас?

Хотите протестировать платформу? Войдите в демо-режиме.

 
Используйте демо-счет на 100,000 USD бесплатно в течение 20 дней - без рисков!
ПРОДОЛЖИТЬ
Нажимая ПРОДОЛЖИТЬ, я соглашаюсь с Условиями использования и даю согласие на обработку персональных данных. Я также соглашаюсь с тем, что представитель Saxo Bank Group может связаться со мной по телефону или посредством электронного сообщения, в целях предоставления информации о финансовых продуктах и услугах, а также рекомендаций по использованию любых предложений от Saxo Bank Group.

Инвестиционный прогноз Saxo Bank на 4 квартал 2016

Ваш путеводитель по событиям этого квартала

TradingFloor.com — это сообщество, созданное Saxo Bank для обучения трейдеров, повышения их компетенций и общения на актуальные темы. Присоединившись к нему, вы получите много полезной информации, включая:

  • Уникальные комментарии и анализ от экспертов Saxo Bank, в том числе текущие данные от трейдеров-практиков и аналитику от лучших отраслевых экспертов
  • Эксклюзивные сведения от привлеченных специалистов по техническому анализу
  • Торговые инструменты, которые можно использовать для принятия инвестиционных решений, включая календарь экономических событий, модули открытых позиций, инструменты аналитики рынка опционов.

Став участником сообщества RU.TradingFloor.com, вы получаете расширенный доступ к информационным инструментам Saxo Bank. Присоединяйтесь к сообществу сейчас. Участие в RU.TradingFloor.com является бесплатным.

перейти на RU.TradingFloor.com

Ограничение ответственности

Saxo Bank не несет ответственности за любые убытки, возникшие в ходе вашей инвестиционной деятельности, основанной на рекомендациях, прогнозах или другой информации, полученной в частном порядке от любого из сотрудников Saxo Bank, от третьих лиц или иным образом.

Пожалуйста, обязательно ознакомьтесь с информацией на этой странице.​